浦东新区科创板关键技术的先进性

***公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第41号——科创板公司招股说明书第五十四条指出，“发行人应披露主要产品或服务的**技术及技术来源，结合行业技术水平和对行业的贡献，披露发行人的技术先进性及具体表征。披露发行人的**技术是否取得**或其他技术保护措施、在主营业务及产品或服务中的应用和贡献情况。”《上海证券交易所科创板上市公司自律监管规则适用指引第3号——科创属性持续披露及相关事项》第七条指出：“科创公司应当确保充足的研发投入，保障研发项目有序推进，保持**技术先进性”，若研发投入金额、研发投入占营业收入比例大幅下降应当充分说明原因、合理性及影响。发行人依靠**技术形成的主要产品（服务），属于国家鼓励、支持和推动的关键设备。浦东新区科创板关键技术的先进性

    然而，部分业内人士对此现象有着不同看法。一名券商投行业务人士告诉《科创板日报》记者：“从公司内部投资讨论、决策到**终合作落地需要时间和流程，客户入股与双方***交易时间点相接近未免太凑巧，解释回复比较牵强。”在关联销售定价方面，在近三年中，好达电子向小米、华勤销售定价存在与非关联方差异较大的情况。例如，2019年公司以非关联直销客户，2019年小米销售金额营收占比从2018年的；2020年公司以高于同类供应商平均采购单价。好达电子方面表示：“公司与关联股东客户的销售定价具备公允性，与其他非关联客户相比不存在明显差异。近两年部分**产品采购增加，抬升了整体平均单价。”。 虹口区科创板四大信息披露及核查点究竟选择科创板还是创业板还是需要结合企业自身情况从上市审核难度、上市以后持续的监管和资本等角度考虑。

而随着上海证券交易所科创板《上海证券交易所科创板上市公司自律监管规则适用指引第3号——科创属性持续披露及相关事项》（简称3号指引）的发布，对于成功上市的企业同样也有信息披露的要求。例如，3号指引中规定了科创板上市公司科创属性相关持续信息披露事项和要求，督促公司将募集资金投向科技创新领域：“尊重科创板上市公司发展规律，充分考虑企业的不同发展阶段、研发周期及行业特点，结合持续监管基本逻辑，对科创属性指标不作强制要求，但对包括相关指标在内的科创属性相关事项重大变化予以重点关注。”

对于研发型企业来说，企业总是承担着各类的研发项目，一些项目因其***的研发意义或研发难度，证明了企业具备突出的科技创新能力，使其有满足科创板上市的“硬科技”底色。从这一指标的条款规定来看，企业要满足这一指标的要求需要满足三个条件：（1）其研发项目属于国家重大科技专项项目；（2）企业在该项目中是**或牵头的角色；（3）该项目与企业主营业务和**技术相关。尽管上述条件在字面上容易理解，企业在审核自己的项目时只需要做“是”与“否”的判断，但是这一指标作为一种例外情形，上交所对该指标的判断同样是严格谨慎的。企业需要对照科创板对科创属性、对企业科创能力、科创板定位的***要求，结合其重大科技专项的具体情况，充分进行信息披露和说明，才有可能得到上交所的认可。下面通过一个案例介绍企业在应对上交所问询中如何对其科创属性进行说明，以通过“国家重大科技专项”指标阐明其符合科创板定位。形成**技术和主营业务收入的发明专利（含****）合计 50 项以上。

    公司自成立以来始终坚持深耕智能硬件设计制造行业，通过对研发的持续投入公司积累了一系列与主营业务相关的**技术。公司依靠强大的设计、研发能力与成熟的**技术体系在多个领域构建了较为完善的产品线，并持续致力于新产品、新品类的研发。如今，凭借在行业内深厚的科技成果积累，公司已成为国际**的智能硬件ODM厂商，实现了科技成果与产业的深度融合。报告期内，公司的**技术产品收入分别为2,991,、3,466,，占公司营业收入的比例均超过96%。（3）公司具有较强的科研能力且形成了较多知识产权截至2021年2月28日，公司拥有**超过1,600项，其中发明专利超过600项，软件著作权近1,000项。报告期内，公司研发投入分别为122,、153,。**近三年，公司累计研发投入金额超50亿元，金额大于6,000万元。 发行人在成立之初与东华大学开展合作形成的**技术及**归属约定，是否存在潜在纠纷?虹口区科创板四大信息披露及核查点

因此科创属性的修订，重要的原因是为解决现实中存在的问题。浦东新区科创板关键技术的先进性

    MEMS传感器研发与销售为主的敏芯股份，在科创板申请被受理后，多次陷入知识产权纠纷，也同样遭遇审议会临时取消。敏芯股份申请上市被受理半年内，被歌尔连续三次诉**侵权，累计金额，又连续三次遭歌尔诉权属纠纷，以及连续四次被歌尔提起**无效，涉及**总计16件。与此同时，敏芯股份还被歌尔起诉涉嫌不正当竞争。不过，在歌尔的连番轰炸下，敏芯股份坚持积极应对，在经历2轮问询、1次审议会临时取消，以及网络舆论的重重压力下，**终也成功过会并顺利上市。除此之外，合晶硅、锐芯微、中科晶上等多家企业主动撤回了IPO申请，其中部分企业在***一轮问询中，仍然被问询其**与技术的对应性，相关**技术是否申请专利进行保护等知识产权问题，如广州宏晟、联动科技等。可见，知识产权风险已成为企业科创板IPO过程中不容忽视的挑战。 浦东新区科创板关键技术的先进性